लाभप्रदता कारण: विशेषताएं, यह किसके लिए है, उदाहरण - दुदास - 2025

लाभप्रदता अनुपात वित्तीय उनकी आय के संबंध में लाभ का उत्पादन करने के लिए एक कंपनी की क्षमता का आकलन किया मेट्रिक्स, ऑपरेटिंग लागत, बैलेंस शीट और शेयरधारक इक्विटी की संपत्ति, समय में एक विशिष्ट बिंदु से डेटा का उपयोग कर रहे हैं।

एक व्यवसाय मुख्य रूप से मूल्य जोड़ने के लिए मौजूद है। बेशक, एक कंपनी के पास दर्जनों अन्य पहचान हैं: यह एक नियोक्ता, करदाता, बौद्धिक संपदा का मालिक या पर्यावरण या सामाजिक अच्छा करने पर एक निगम नरक-तुला हो सकता है।

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हालांकि, एक कंपनी अभी भी एक प्रणाली है। यह एक आर्थिक मशीन है जो एक परिणाम, एक मूल्य के उत्पादन के उद्देश्य से इनपुट का एक सेट जोड़ती है, जिसका योग भागों से अधिक है। इस मूल्य को लाभप्रदता के रूप में मापा जाता है। यह सचमुच सबसे महत्वपूर्ण अवधारणा है जिसे एक निवेशक को समझना होगा।

व्यवसाय आम तौर पर उच्चतम लाभप्रदता अनुपात की तलाश करते हैं, क्योंकि इसका आम तौर पर मतलब है कि राजस्व, लाभ और नकदी प्रवाह पैदा करने में व्यवसाय अच्छा कर रहा है।

विशेषताएँ

लाभप्रदता अनुपात वित्तीय विश्लेषण में उपयोग किए जाने वाले सबसे लोकप्रिय संकेतक हैं। उन्हें आम तौर पर दो श्रेणियों में विभाजित किया जाता है: मार्जिन अनुपात और वापसी अनुपात।

मार्जिन के कारण

वे कई अलग-अलग कोणों से, किसी कंपनी की बिक्री को मुनाफे में बदलने की क्षमता से जानने की अनुमति देते हैं। ये कारण विशेष रूप से आय विवरण में पाए जाते हैं।

सकल लाभ हाशिया

वैचारिक रूप से, निम्नलिखित अनुक्रम को माना जाता है: पहला, कंपनी बिक्री राजस्व प्राप्त करती है। फिर उत्पाद के निर्माण से संबंधित व्यय, जैसे कच्चे माल, श्रम, आदि को घटाया जाता है।

इन खर्चों को आय विवरण में बेचे गए माल की लागत के रूप में वर्गीकृत किया गया है। जो बचता है वह है सकल लाभ।

सकल लाभ मार्जिन = सकल लाभ / बिक्री आय।

परिचालन लाभ मार्जिन

अप्रत्यक्ष खर्च जैसे किराया, विज्ञापन, लेखा, आदि का भुगतान किया जाता है। कंपनी के सकल लाभप्रदता से बिक्री, सामान्य और प्रशासनिक खर्चों को घटाकर, आपको परिचालन लाभ प्राप्त होता है।

ऑपरेटिंग प्रॉफिटेबिलिटी मार्जिन = ऑपरेटिंग प्रॉफिटेबिलिटी / सेल्स इनकम।

करों से पहले लाभप्रदता मार्जिन

ब्याज का भुगतान ऋण पर किया जाता है और कंपनी के मुख्य व्यवसाय से संबंधित किसी भी असामान्य आय या शुल्क को जोड़ा या घटाया नहीं जाता है, इस प्रकार करों से लाभप्रदता को छोड़ दिया जाता है।

करों से पहले लाभप्रदता मार्जिन = करों / बिक्री आय से पहले लाभप्रदता।

खालिस मुनाफा

अंत में, करों का भुगतान किया जाता है, शुद्ध लाभ को छोड़कर, जो अंतिम परिणाम होगा।

नेट प्रॉफिटेबिलिटी मार्जिन = नेट प्रॉफिटेबिलिटी / सेल्स इनकम।

वापसी का कारण

ये अनुपात यह जांचने के लिए कई तरीके पेश करते हैं कि कोई कंपनी अपने शेयरधारकों के लिए कितना अच्छा रिटर्न देती है।

संपत्ति पर वापसी

संपत्तियों के खिलाफ लाभप्रदता का विश्लेषण यह देखने के लिए किया जाता है कि बिक्री को उत्पन्न करने के लिए अपनी संपत्ति का उपयोग करने में और आखिरकार, मुनाफा कितना प्रभावी है।

इस अनुपात में रिटर्न शुद्ध लाभप्रदता को संदर्भित करता है, जो सभी लागतों, खर्चों और करों को घटाने के बाद बिक्री पर लाभ की राशि है।

जैसे-जैसे पैमाने की अर्थव्यवस्थाएं कम लागत में मदद करती हैं और मार्जिन में सुधार होता है, मुनाफे में संपत्ति की तुलना में तेज दर से विकास हो सकता है, अंततः परिसंपत्तियों पर रिटर्न बढ़ सकता है।

इक्विटी पर वापसी (ROE)

यह अनुपात वह है जो किसी कंपनी के शेयरधारकों को सबसे अधिक प्रभावित करता है, क्योंकि यह पूंजी निवेश पर प्रतिफल प्राप्त करने की क्षमता को मापता है।

एक कंपनी के रूप में अपनी संपत्ति की मात्रा बढ़ जाती है और उच्च मार्जिन के साथ बेहतर रिटर्न उत्पन्न करता है, शेयरधारकों को लाभप्रदता में बहुत वृद्धि बनाए रख सकते हैं जब ये अतिरिक्त संपत्ति ऋण प्राप्त करने का परिणाम होती हैं।

यह किस लिए हैं

अधिकांश लाभप्रदता कारणों के लिए, एक प्रतियोगी अनुपात के सापेक्ष उच्च मूल्य होना या एक पूर्व अवधि से समान अनुपात के सापेक्ष होना यह दर्शाता है कि कंपनी अच्छा प्रदर्शन कर रही है।

अनुपात सबसे अधिक जानकारीपूर्ण और उपयोगी होते हैं जब किसी कंपनी की तुलना इसी तरह की कंपनियों से की जाती है, कंपनी के अपने ट्रैक रिकॉर्ड के लिए, या पूरे उद्योग के लिए औसत अनुपात के लिए।

व्यय प्रबंधन

ये अनुपात अप्रत्यक्ष रूप से यह भी मापते हैं कि एक व्यवसाय अपनी शुद्ध बिक्री के सापेक्ष अपने खर्चों का कितना अच्छा प्रबंधन करता है। यही कारण है कि कंपनियां उच्च अनुपात के लिए प्रयास करती हैं।

यह या तो खर्चों को स्थिर रखने के लिए अधिक आय उत्पन्न करके, या बिक्री को स्थिर रखने और खर्चों को कम करने के द्वारा किया जा सकता है।

चूंकि अतिरिक्त आय उत्पन्न करना खर्चों में कटौती करने की तुलना में अधिक कठिन होता है, इसलिए प्रबंधक आम तौर पर अपनी लाभप्रदता अनुपात में सुधार करने के लिए खर्च करने वाले बजट में कटौती करते हैं।

प्रभावशीलता को मापें

लेनदार और निवेशक इन अनुपातों का उपयोग यह मापने के लिए करते हैं कि व्यवसाय कितनी प्रभावी रूप से बिक्री को लाभप्रदता में बदल सकता है।

निवेशक यह सुनिश्चित करना चाहते हैं कि लाभांश वितरित करने के लिए मुनाफा काफी अधिक है, जबकि लेनदार यह सुनिश्चित करना चाहते हैं कि कंपनी के पास अपने ऋणों का भुगतान करने के लिए पर्याप्त लाभ है।

दूसरे शब्दों में, बाहरी उपयोगकर्ता यह जानना चाहते हैं कि कंपनी कुशलतापूर्वक चल रही है।

बेहद कम लाभप्रदता अनुपात यह दर्शाता है कि व्यय बहुत अधिक हैं और प्रबंधन को बजट और खर्चों में कटौती करने की आवश्यकता है।

उदाहरण

उदाहरण 1

कंपनी एबीसी इंटरनेशनल ने $ 50,000 के शुद्ध बिक्री पर $ 50,000 के करों के बाद शुद्ध लाभ प्राप्त किया। लाभ अनुपात या शुद्ध लाभ मार्जिन है:

लाभप्रदता का $ 50,000 / बिक्री का $ 1,000,000 = 5% लाभप्रदता अनुपात।

महीने-दर-महीने की तुलना, साथ ही साथ वर्ष-दर-वर्ष और वर्ष-दर-वर्ष आय विवरण परिणामों के लिए शुद्ध लाभ मार्जिन अनुपात आमतौर पर मासिक आधार पर उपयोग किया जाता है।

उदाहरण 2

अलास्का शॉप एक आउटडोर मछली पकड़ने की दुकान है जो सार्वजनिक रूप से मछली पकड़ने और अन्य मछली पकड़ने के उपकरण बेचती है। पिछले साल, त्रिशा के पास सबसे अच्छी बिक्री का वर्ष था जो उसने 10 साल पहले व्यवसाय खोलने के बाद से किया था। पिछले साल शुद्ध बिक्री $ 1,000,000 थी और उनकी शुद्ध लाभप्रदता $ 100,000 थी।

यहां त्रिशा की बिक्री लाभप्रदता अनुपात गणना है: $ 100,000 / $ 1,000,000 = 10%।

जैसा कि आप देख सकते हैं, अलास्का ने अपनी बिक्री का केवल 10% लाभ में बदल दिया। आप इस अनुपात की तुलना इस वर्ष के शुद्ध बिक्री में $ 800,000 और शुद्ध लाभ में $ 200,000 से कर सकते हैं।

इस साल, अलास्का कम बिक्री कर सकता था, लेकिन आप देख सकते हैं कि इसने खर्चों में तेजी से कटौती की और इस तरह इन बिक्री के 25% के अनुपात के साथ मुनाफे में परिवर्तित करने में सक्षम था।

संदर्भ

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2. स्टीवन ब्रैग (2018)। लाभ अनुपात - लाभ मार्जिन अनुपात। लेखा उपकरण। से लिया गया: accounttools.com।
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